Proforma Açıklamalar

Proforma , 'biçim meselesi olarak' anlamına gelen Latince bir terim, belirli bir zaman dilimi için finansal projeksiyonları standart bir biçimde sunma sürecine uygulanır. İşletmeler, planlama ve kontrolde karar verme ve mal sahiplerine, yatırımcılara ve alacaklılara dış raporlama için proforma beyanları kullanır. Proforma beyanlar, yönetime, yatırım analistlerine ve kredi görevlilerine, çeşitli koşullar altında bir işletmenin finansal yapısının özel doğası hakkında bir fikir vermek için karşılaştırma ve analizin temeli olarak kullanılabilir. Hem Amerikan Yeminli Mali Müşavirler Enstitüsü (AICPA) hem de Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu (SEC), işletmeler için proforma beyanlar oluştururken ve sunarken standart formatlar gerektirir; Yeni SEC kuralları, yanlış beyanı önlemek için, proforma beyanlar yayınlayan şirketlerin, proforma beyanın yanı sıra, Genel Kabul Görmüş Muhasebe İlkeleri (GAAP) kullanılarak hazırlanan şirketin mali durumu hakkında en karşılaştırılabilir beyanı da göstermesini gerektirir.

Planlama sürecinin hayati bir parçası olarak proforma beyanlar, yeni bir iş kurma ve yürütmeyle ilgili riskleri en aza indirmeye yardımcı olabilir. Ayrıca, borç verenleri ve yatırımcıları yeni kurulmuş bir firma için finansman sağlamaya ikna etmeye de yardımcı olabilirler. Ancak, küçük bir işletmenin ilk yılı ve sonrasındaki kârlarının ve finansal ihtiyaçlarının doğru bir projeksiyonunu oluşturmak için proforma beyanlar nesnel ve güvenilir bilgilere dayanmalıdır. Küçük işletme sahibi, ilk proforma beyanlarını hazırladıktan ve işi hayata geçirdikten sonra, projeksiyonları aylık ve yıllık olarak güncellemelidir.

PRO FORMA BİLDİRİMLERİN KULLANIMI

İş planlaması

Bir şirket, iş planlama ve kontrol sürecinde proforma ifadeler kullanır. Proforma beyanlar standartlaştırılmış, sütunlu bir formatta sunulduğundan, yönetim bunları alternatif iş planlarını karşılaştırmak ve karşılaştırmak için kullanır. Yönetim, işletme ve finansal tablolar için verileri yan yana düzenleyerek, hangisinin işletmenin çıkarlarına en iyi hizmet ettiğine karar vermek için rakip planların öngörülen sonuçlarını analiz eder.

Bir şirket, proforma beyanları oluştururken, önerilen her plan veya projenin benzersizliğini ve farklı finansal özelliklerini tanır. Proforma ifadeler yönetimin şunları yapmasına izin verir:

• Senaryoları oluşturan finansal ve faaliyet özelliklerine ilişkin varsayımları belirleyin.
• Çeşitli satış ve bütçe (gelir ve gider) projeksiyonlarını geliştirin.

• Sonuçları kar ve zarar projeksiyonlarında birleştirin.
• Bu verileri nakit akışı projeksiyonlarına çevirin.
• Ortaya çıkan bilançoları karşılaştırın.
• Tahminleri birbirleriyle ve benzer şirketlerin tahminleriyle karşılaştırmak için oran analizi yapın.
• Pazarlama, üretim, araştırma ve geliştirme vb. alanlarda önerilen kararları gözden geçirin ve bunların karlılık ve likidite üzerindeki etkilerini değerlendirin.

Rakip planların simülasyonu, ele alınan farklı alternatiflerin mali etkilerini değerlendirmede oldukça faydalı olabilir. Farklı varsayım setlerine dayanan bu planlar, çeşitli satış senaryoları, üretim maliyetleri, karlılık ve uygulanabilirlik önerir. Her plan için proforma beyanlar, satış ve kazanç tahminleri, nakit akışları, bilançolar, önerilen kapitalizasyon ve gelir tabloları dahil olmak üzere gelecekteki beklentiler hakkında önemli bilgiler sağlar.

Yönetim de bu prosedürü bütçe alternatifleri arasından seçim yaparken kullanır. Planlamacılar, açıklanan temel varsayımlarla rekabet eden planlar için satış gelirlerini, üretim giderlerini, bilanço ve nakit akış tablolarını sunar. Yönetim, bu rakamların analizine dayanarak yıllık bir bütçe seçer. Bir eylem planı seçtikten sonra, yönetimin plan içindeki değişiklikleri incelemesi yaygındır.

Yönetim, şirketi için en uygun esnek bütçeyi düşünürse, genel olarak şu şekilde sınıflandırılan bir dizi olası sonuç oluşturacaktır: normal (Beklenen sonuçlar), normalin üstünde (en iyi durum) ve normalin altında (En kötü durumda). Yönetim, çalışma aralığında belirtilen girdi/çıktı seviyelerindeki olası sonuçlar için acil durum planlarını inceler. Bu üç bütçe, standartlaştırılmış, sütunlu bir formatta ve belirli bir süre için görünen projeksiyonlar olduğundan, bunlar proformadır.

Mali dönem boyunca yönetim, benzer bir proforma formatı kullanarak fiili sonuçları kabul edilen planın beklentileriyle karşılaştırarak performansını değerlendirir. Yönetimin değerlendirmesi, yönetimin planlarını temel aldığı varsayımların test edilmesi ve yeniden test edilmesinden oluşur. Bu şekilde proforma ifadeler kontrol süreci için vazgeçilmezdir.

Editörün Notu: Şirketiniz için Ticari Kredi mi Arıyorsunuz? Size uygun olanı seçmenize yardımcı olacak bilgiler istiyorsanız, ortağımız BuyerZone'un size ücretsiz bilgi vermesini sağlamak için aşağıdaki anketi kullanın:

Finansal modelleme

Proforma beyanlar, mali oranların hesaplanması ve diğer matematiksel hesaplamaların yapılması için veri sağlar. Proforma projeksiyonlar üzerine inşa edilen finansal modeller, aşağıdakileri sağlamaları halinde kurumsal hedeflere ulaşılmasına katkıda bulunur: 1) planların hedeflerini test etmek; 2) kolayca anlaşılabilir bulgular sağlamak; 3) Diğer yöntemlere göre zaman, kalite ve maliyet avantajları sağlar.

Finansal modelleme, işgücü, malzeme ve genel gider fiyatlarındaki değişkenlerin etkisini inceleyerek önerilen planların varsayımlarını ve ilişkilerini test eder; satılan malın maliyeti; borçlanma maliyeti; satış hacmi; ve söz konusu şirkete ilişkin envanter değerlemesi. Bilgisayar destekli modelleme, varsayım testini daha verimli hale getirdi. Güçlü işlemcilerin kullanımı, alternatif nakit akışı tablolarının, bilançoların ve gelir tablolarının anında hesaplanması yoluyla çevrimiçi, gerçek zamanlı karar vermeye izin verir.

Değişikliklerin Etkisinin Değerlendirilmesi

Bir şirket, önemli finansal değişiklikler yaşamayı beklediğinde veya yeni deneyimlediğinde proforma finansal tablolar hazırlar. Proforma finansal tablolar, bu değişikliklerin şirketin finansal durumu üzerindeki etkisini gelir tablosu, bilanço ve nakit akış tablosunda gösterildiği gibi sunar. Örneğin, yönetim, olası bir birleşme veya ortak girişimin etkilerini ölçmek için proforma beyanlar hazırlayabilir. Ayrıca, imtiyazlı hisse senedi, adi hisse senedi veya diğer borç ihracı yoluyla borcun yeniden finanse edilmesinin sonuçlarını değerlendirmek için proforma beyanlar hazırlayabilir.

Dış Raporlama

İşletmeler ayrıca mal sahipleri (hissedarlar), alacaklılar ve potansiyel yatırımcılar için hazırlanan dış raporlarda proforma beyanları kullanır. Borsalarda işlem gören şirketler için SEC, herhangi bir dosyalama, kayıt beyanı veya vekil beyanı ile birlikte proforma beyanlar gerektirir. SEC ve muhasebe uygulamalarını yöneten kuruluşlar, bir işletmenin mali tablolarının karakterinde önemli değişiklikler meydana geldiğinde veya meydana geldiğinde şirketlerin proforma beyanlar hazırlamasını gerektirir. Mali tablolar aşağıdaki nedenlerle değişebilir:

• Daha önce finansal muhasebe için kullanılandan farklı, genel kabul görmüş bir muhasebe ilkesinin benimsenmesi nedeniyle muhasebe ilkelerinde meydana gelen değişiklikler.
• Varlıkların tahmini ekonomik ömrü ve net kalıntı değeri ile ilgili muhasebe tahminlerinde değişiklik.
• Bir varlığın veya yatırımın satın alınmasından veya elden çıkarılmasından ve/veya iki veya daha fazla mevcut işletmenin çıkarlarının birleştirilmesinden kaynaklanan ticari kuruluşta bir değişiklik.
• Bir önceki döneme ait bir raporda veya dosyalamada yapılan bir hatanın düzeltilmesi.

Yönetimin muhasebe ilkelerini değiştirme kararı, Mali Muhasebe Standartları Kurulu (FASB) tarafından yeni bir muhasebe ilkesinin yayınlanmasına dayanabilir; revize edilmiş değerlemelerden veya vergi kodlarından yararlanan dahili değerlendirmeler; veya yeni bir işletme birleşmesinin muhasebe ihtiyaçları. Bir işletme, muhasebe uygulamalarını değiştirerek finansal durumunun sunumunu ve faaliyetlerinin sonuçlarını önemli ölçüde etkileyebilir. Değişiklik aynı zamanda önceki yıllara ait gelir tablolarında rapor edilen kazanç eğilimini de bozabilir. Muhasebe ilkelerindeki bazı değişikliklere örnek olarak, envanterin ilk giren ilk çıkar (FIFO) yöntemi veya son giren ilk çıkar yöntemi (LIFO) aracılığıyla değerlemesi veya amortismanın doğrusal yöntem veya hızlandırılmış bir yöntemdir.

Bir şirket bir muhasebe yöntemini değiştirdiğinde, değişikliğin meydana geldiği döneme ilişkin kümülatif etkisini raporlamak için proforma finansal tabloları kullanır. Proforma finansal tabloların önceki finansal tablolarla karşılaştırılabilmesini sağlamak için şirket, önceki dönemlere ait finansal tabloları ilk raporlandığı şekilde sunacak, değişikliğin net kar ve dağıtılmamış kârlar üzerindeki kümülatif etkisini gösterecek ve net karı bir proforma üzerinden gösterecektir. yeni kabul edilen muhasebe ilkesi önceki dönemlerde de kullanılmış gibi esas alınmıştır.

Yeni olaylar meydana geldikçe ve gelecekteki olayların olası sonuçları hakkında daha iyi bilgiler elde edildikçe, muhasebe tahminlerinde değişiklik yapılması gerekebilir. Örneğin, şüpheli hesapları tahmin etmek için kullanılan yüzdede bir artış, stokların önemli bir değer düşüklüğü, tesis varlıklarının ekonomik ömürlerinde bir değişiklik ve ödenmemiş ürün garantileri için tahmini yükümlülükte bir revizyon, proforma beyanlar gerektirecektir.

SEC FORMATI

SEC, yukarıdaki gibi durumlarda kendi yargı yetkisine tabi şirketler için proforma beyanların şeklini ve içeriğini belirler. Form ve içerik gereksinimlerinden bazıları şunlardır:

1. Önerilen işlemi, ilgili kuruluşları, proforma bilgilerinin kapsadığı dönemleri ve proforma bilgilerinin ne gösterdiğini açıklayan bir giriş paragrafı.
2. Proforma özet bilanço ve proforma özet gelir tablosu, sütun şeklinde, özet geçmiş tutarları, proforma düzeltmeleri ve proforma tutarları gösterir. Dipnotlar, proforma düzeltmeler için gerekçe sağlar ve değişikliklerle ilgili diğer ayrıntıları açıklar.
3. Finansal tablolar üzerinde sürekli bir etkisi olması beklenen, önerilen değişiklik veya işlemle doğrudan ilişkilendirilebilen proforma düzeltmeler. Açıklayıcı notlar, düzeltmeler için olgusal temel sağlar.

2002 tarihli Sarbanes-Oxley Yasası'nın, muhasebe ve açıklama beyanlarını değiştiren geçişi ile SEC, proforma beyanlarla ilgili yeni gereklilikler yayınlamaya başlamıştır. Özellikle, SEC, Genel Kabul Görmüş Muhasebe İlkelerine (GAAP) uyması gerekmeyen proforma beyanların, şirketin gerçek mali durumu hakkında yanlış bir izlenim verebileceğini bulmuştur. Bu nedenle SEC, tüm proforma beyanlara, aşağıdaki formlarla birlikte sunulmasını şart koşar: yapmak GAAP'ye uygun olarak, şirketin pro forma en çok benzeyen resmi beyan sürümlerini seçmesi gerekir.

Tüzel Kişilerdeki Değişiklikler ve İşletme Birleşmeleri İçin Proforma Beyannameler

FASB, AICPA ve SEC, bir ticari kuruluş biçiminde bir değişiklik olduğu durumlarda proforma mali tabloların biçimi, içeriği ve gerekliliği konusunda önemli yönergeler sağlamıştır. Bu tür bir biçim değişikliği, uzun vadeli bir borcun veya varlığın elden çıkarılmasından kaynaklanan finansal yapıdaki değişiklikler veya iki veya daha fazla işletmenin bir araya gelmesi nedeniyle ortaya çıkabilir.

Proforma finansal tabloların amacı, geçmiş verilerin ve gelecekteki performans tahminlerinin karşılaştırmasını kolaylaştırmaktır. Bu durumlarda, finansal tablo kullanıcılarının, değişikliğin nakit akışı, gelir ve finansal durum üzerindeki etkisini anlamak için, yeni veya önerilen bir ticari işletmeyi önceki işletmeyle karşılaştırılabilir bir temelde değerlendirmeleri gerekir. Proforma ayarlamaları muhasebe ilkelerine ve muhasebe tahminlerine, yeni işletmenin ve satın alınan işletmenin beyanlarını öncekininkilerle uyumlu olacak şekilde yeniden biçimlendirmek.

Bazen, bir ortaklık veya şahıs şirketi, ticari menfaatin tamamını veya bir kısmını satacaktır. Bazen, özellikle iş 'halka açıksa', bir şirket olarak yeniden örgütlenmek gerekir. Çok kısa bir geçmişe sahip bir şirketin finansal tabloları, gelecekteki potansiyelin dikkatli bir analizine yardımcı olmaz. Benzer şekilde, federal gelir vergisi yükümlülüklerindeki farklılıklar nedeniyle, önceki işletmenin tarihsel terimlerle yeniden ifade edilmesi sadece resmi karıştırır. Önceki işletmenin mali tabloları bir şirket için geçerli olan bazı gider kalemlerini içermediğinden, proforma mali tablolar, belirli giderleri kurumsal bazda yeniden ifade etmek için düzeltmeler yapar. Özellikle bunlar şunları içerir:

• Sahiplerin maaşlarının memur maaşları cinsinden belirtilmesi.
• Bir şirketmiş gibi önceki işletme üzerindeki geçerli federal vergilerin hesaplanması.
• Kurumsal devlet franchise vergileri dahil.

• Payların havuzlanması yoluyla elde edilen ortaklıklar için birikmiş karlar yerine ortakların sermayesinin bakiyesini, birleşik şirkette katkıda bulunan sermayeye eklemek.

Alt Bölüm S şirketleri, bir bütün olarak şirket tarafından üstlenilmek yerine, vergi yükümlülüğünü bireysel olarak üstlenmek için hissedarların vergi seçeneğini kullanır. Hissedarlar halka açılmayı veya niteliklerini değiştirmeyi seçerse, şirket vergi seçeneğini kaybeder. Bu nedenle, yeni şirket, geçmiş kazançları gösteren proforma beyanına ek olarak, geçmişte düzenli bir şirket olsaydı ödeyeceği vergiler için proforma karşılık ayıracaktır. Bir Alt Bölüm S şirketinin devralınması, çıkarların bir araya toplanması yoluyla gerçekleştirildiğinde, proforma mali tablo, Alt Bölüm S şirketinin birikmiş kazançlarının hiçbirini havuzlanmış birikmiş kazançlara dahil etmeyebilir.

Daha önce bir ortaklık olarak işletilen bir işletmenin geçmiş operasyonları sunulurken, finansal bilgiler, beyanı satın alan şirketle uyumlu hale getirmek için düzeltilir. Bu durumlarda listelenen geçmiş veriler, net satışları içerir; satışların maliyeti; satışlarda brüt kar; satış, genel ve idari giderler; Diğer gelir; diğer kesintiler; ve gelir vergilerinden önceki gelir. Proforma düzeltmeler, memurlar olarak tahmini ortaklık maaşları ve gelir üzerinden tahmini federal ve eyalet vergilerinin yanı sıra proforma net gelir ve hisse başına proforma net gelir de dahil olmak üzere ortaklık operasyonlarını kurumsal bazda yeniden ifade edecektir. Muhasebeciler, daha önce şahıs şirketleri ve Alt Bölüm S şirketleri olarak işletilen işletmeler için proforma beyanlarda benzer ayarlamalar yaparlar.

Bir İşletmenin Bir Kısmının Alınması veya Elden Çıkarılması

Yeni bir işin bir kısmını satın almaya veya mevcut işinin bir kısmını elden çıkarmaya karar veren bir şirket için, anlamlı bir proforma beyanı, bir şirket olsaydı, satın alınan kısmın nasıl olacağını göstermek için tarihsel rakamları ayarlamalıdır. Proforma beyanlar, satın alan şirketin geleneksel finansal tablolarını ve satın alınacak işletmenin proforma finansal tablolarını da içermelidir. Proforma beyanlara ilişkin notlar, beyanlara yansıtılan düzeltmeleri açıklar.

Proforma gelir tablosu, satın alan şirketin geçmiş gelir tablosu ile mümkünse önceki beş yıla ait edinilecek işletmenin proforma gelir tablosunu birleştirir. Proforma düzeltmeler, bölünme ve genel merkez giderleri gibi yeni ticari kuruluş için geçerli olmayan genel giderleri içermez.

Bir şahıs şirketinin, ortaklığın, Alt Bölüm S şirketinin veya iş bölümünün satın alınması, sahiplerin veya ortakların maaşları ve gelir vergileri gibi kalemlere ilişkin düzeltmeleri yansıtmak için bir dizi yıl için proforma beyanlar gerektirir. Bu şekilde, her yıl, satın alan şirketinkiyle karşılaştırılabilir bir ticari organizasyonun faaliyetlerinin sonuçlarını yansıtır. Ancak, işletme birleşmesine etki eden proforma beyanların cari ve hemen önceki dönemlerle sınırlı olması gerekir.

ÖZET

Proforma ifadeler, iş planlaması ve kontrolünün ayrılmaz bir parçasıdır. Yöneticiler, yıllık bütçe oluştururken, uzun vadeli planlar geliştirirken ve sermaye harcamaları arasında seçim yaparken bunları karar verme sürecinde kullanır. Proforma ifadeler, dış raporlamada da değerlidir. Kamu muhasebe firmaları, proforma tabloları, finansal tablo kullanıcılarına, ticari kuruluştaki veya muhasebe ilkeleri veya muhasebe tahminlerindeki değişiklikler nedeniyle bir işletmenin finansal yapısı üzerindeki etkiyi anlamada yardımcı olmada vazgeçilmez bulmaktadır.

Proforma beyanlar, devam eden, olgun işletmeler için çok çeşitli uygulamalara sahip olsa da, genellikle geleneksel mali tabloları hazırlamak için gereken geçmişe sahip olmayan küçük işletmeler ve yeni kurulan firmalar için de önemlidir. Bir planlama aracı olarak, proforma ifadeler, küçük işletme sahiplerinin yeni bir iş kurma ve yürütmeyle ilgili riskleri en aza indirmesine yardımcı olur. Proforma beyanlarda yer alan veriler, borç verenleri ve yatırımcıları yeni kurulan bir firma için finansman sağlamaya ikna etmeye de yardımcı olabilir.

KAYNAKÇA

Bygrave, William D. ve Andrew Zacharakis. Girişimcilikte Taşınabilir MBA . John Wiley ve Oğulları, 2004.

Pinson, Linda. Defterleri Tutmak: Başarılı Küçük İşletmeler İçin Temel Kayıt Tutma ve Muhasebe . Dearborn Ticaret Yayıncılık, 2004.

Ruland, William ve Ping Zhou. 'Kredi Değerlendirmesi için Proforma Mali Tablolar.' Ticari Kredi İncelemesi . Temmuz 2004.

Smith, Richard L. ve Janet Kilholm Smith. Girişimci Finansmanı . John Wiley, 2000.

ABD Güvenlik ve Değişim Komisyonu. 'Önerilen Kural: GAAP Dışı Mali Önlemlerin Kullanım Koşulları.' 17 CFR Parça 228, 229, 244 ve 249. http://www.sec.gov/rules/proposed/33-8145.htm . 9 Mayıs 2006'da alındı.

Editörün Notu: Şirketiniz için Ticari Kredi mi Arıyorsunuz? Size uygun olanı seçmenize yardımcı olacak bilgiler istiyorsanız, ortağımız BuyerZone'un size ücretsiz bilgi vermesini sağlamak için aşağıdaki anketi kullanın:

Editoryal Açıklama: Inc., bu ve diğer makalelerde ürün ve hizmetler hakkında yazar. Bu makaleler editoryal açıdan bağımsızdır - yani editörler ve muhabirler bu ürünler üzerinde herhangi bir pazarlama veya satış departmanının etkisi olmadan araştırma yapar ve yazarlar. Başka bir deyişle, hiç kimse muhabirlerimize veya editörlerimize ne yazacaklarını veya bu ürün veya hizmetler hakkında herhangi bir olumlu veya olumsuz bilgiyi makaleye dahil etmelerini söylemiyor. Makalenin içeriği tamamen muhabir ve editörün takdirindedir. Bununla birlikte, bazen makalelere bu ürün ve hizmetlere bağlantılar eklediğimizi fark edeceksiniz. Okuyucular bu bağlantıları tıkladığında ve bu ürünleri veya hizmetleri satın aldığında, Inc tazminat alabilir. Bu e-ticaret tabanlı reklam modeli - makale sayfalarımızdaki diğer tüm reklamlar gibi - editoryal kapsamımız üzerinde hiçbir etkisi yoktur. Muhabirler ve editörler bu bağlantıları eklemez ve yönetemezler. Bu reklam modeli, Inc'de gördüğünüz diğerleri gibi, bu sitede bulduğunuz bağımsız gazeteciliği destekler.